“-10bp挂出去，名义30万亿日元，等于2500亿美元。”
刘洛军用激光笔点了点右侧的DV01表，“每1基点bp价值2500万USD，真崩到-200bp，我们净赚47.5亿USD。”
外汇组老二小赵把耳机反扣，双手飞快地拆单：
“LCH最低申报1k手，30万亿拆30条，每条1k手，冰山2手/次，放-10bp先筑墙，等他们来撞。”
河面上的雾还没散，CCS盘口已经被-10bp的墙压出一道裂缝，-8bp…-9bp…-10bp，瞬间成交1.2万亿。
小赵低声：“成交4%，剩余冰山继续放，预计2小时铺完。”
同一时间，商品组老大阿斌把电话直插英国央行托管部：“我要5000吨现货金，借券期限T+3到T+30，费率上限0.80%，接受伦敦、利兹、温布尔登三处金库凭证。”
耳机里传来英国央行夜班经理半梦半醒的声音：“目前可借存量3800吨，剩余1200吨需等东京市场开盘后再确认。”
阿斌比了个手势，屏幕跳出黄金双币种基差监控：
伦敦现货：1106USD/oz（美元/盎司）
东京期货：4450JPY/g（日元/克）
基差+14USD/oz，折合1.3%
阿斌把耳机压紧，声音压得只剩气口：“3800吨我全吃，价照0.80%，但我要‘可撤销交割指令’——T+3前我能无责取消，利息只按实际天数算。”
对面沉默两秒，键盘噼啪几声，经理的睡意被美元撞飞：“无责取消可以，但费率要分档——取消前按0.80%，一旦取消立即跳到1.05%，差值作为违约金。”
阿斌眯眼，快速心算：
3800吨者，顶多570万USD违约金算封顶。
15%基差潜在盈利240亿，570万顶多算“期权费”。
他打了个响指，对着话筒：“成交，给我发ISDA附件，10分钟内我把KYC复本甩过去。”
......
电话一挂，阿斌立刻在群里甩出指令：
第一段3800吨（伦敦+利兹）立刻挂借券成交，空头仓单同步挂市场，吃掉当前1.3%基差；
剩余1200吨改道“东京开盘竞标”——他把询价单直接塞进BOJ金库代理系统，挂“0.90%封顶，可上浮至1.00%”，把时间押在东京08:00前30分钟；
做完分仓，他把DV01表拖到副屏：
“15%基差＝165USD/oz盈利池，现在成本上限每天710万＋570万违约金，两天顶多2000万，换240亿，赔率1200:1，值得all-。”